00:00
11月6日。ニュース日本。ニュースで読む株式市場。地政学で見る投資分析。国際政治アナリストMAです。この番組では、経済ニュースや国際政治をもとに、今日の株式市場を振り返ります。詳しい分析についてはメ
ールマガジンで配信しております。興味のある方は概要欄のリンクからご覧ください。冒頭知らせです。イラン情勢のレポートがAmazonにて公開中となっております。さて、本日はですね、
日経平均日本経済新聞を片手に、いつものように振り返っていくわけですけども、いや下がりましたね、もう本当に。日経平均株価の終わり値、6日、大幅に5日、
日経平均株価の終わり値が、前日比3643円13銭、安い57,434円77銭だったという事で、この下げ幅が歴代3位の大きさという事で、歴代9位の上げ幅、歴代9位の下げ幅とか、いろいろ。
最近こういうニュースが多いわけだけど、それぐらい上げ幅、下げ幅が大きいわけで、で今回はちょっと、この投資に関する、何て言うかな、見通しがちょっとあれ、変わったんじゃないのっていうところが見えてる
と思います。
これをお伝えしている通り、中間選挙、アメリカでありましたよね。で、アメリカの民主党が勝ちました。で、すごく短くまとめると、民主党、人工知能規制に前向きであると、そうするとデータセンターの建設が鈍った
り、関連需要が減速するよねっていうところで、アメリカ株です。
そしてそれが波及して東京、韓国とかも安くなっているわけです。
台湾もそうか、急落しておりまして、アドバンテスト、ソフトバンク、記憶シェアなども下がっておりまして、1時10%安くなったのが富士倉というところで、5日にトヨタが休信したんだけど、売りが波及している
ということで、非AI株まで売られてるっていうところで、
逆に言えば、因果関係がなくて売られているものは市場のバグだったりするから、そこは投資しても悪くない戦略だとは思えるんですが、一方でそれをかき消すかのように、市場全体で見通しで動きますからね。
03:07
今の動きはラッダイト運動だと言われていたりするわけですよ。
で、一部のホワイトカラーとかが利用食ってる一方で、普通のホワイトカラーとかクリエイターとか職が奪われて、データセンター建設で電力とか水資源が使われるっていうことで、反対運動が起こるわけですよ。
で、それが選挙につながっていったっていうのもあるんですが、それでもね、市場全体を引っ張ってきたAIが今やられているというところではあります。
で、アンソロピックのIPOがこれが一つ目玉になるんじゃないのと言われていたんですが、今ちょっとやめた方がいいんじゃないっていうような上場延期の話も出てきて、それでさらに消え込んでいるっていうところが
あります。
で、市場関係者これどう見ているかっていうと、やはりアンソロピック上場延期の可能性があったりとか、トランプ後の世界を見込んで、だから民主党が出てくるっていうところを見ると、今積極的に変える場面じゃない
よねとか思っていたりで、今回の選挙結果で、特にこうアメリカなんて州のね、
権限が強いんで、州知事が共和党か民主党かで変わるわけですよ。で、例えばテキサス州、ここ民主党が知事になったわけで、多くのデータセンターを抱えているわけですよ。もうこれだけでもやばいよねっていう話
なんだが、まあその州議会だったりね、で知事の発言だったりっていうところで、AIインフラ今後どうなるの、どう向き合うのっていうところが一つ
現れてて、そこで心理、投資家心理にブレーキがかかる。で、実際ね、データセンターが重要だと分かっていたとしても、やっぱりね選挙公約っていうところもありますし、支持者の思惑っていうところを考えれば、なかな
か上げた拳は振り下ろせないという形になるのが非常に怖いところですよね。
で、もう本当、世界株安になるんじゃないのか、特にアジアですけどね、台湾、韓国、日本が売られているというところなんです。
振り返ってみると、2022年11月にチャットGPT公開したわけだけど、そっから考えると株価、時価総額1.6倍になっているわけだよ。十分儲けたでしょって言われれば、おそらく多くの人がそうだとは思うんだ
06:11
けど、ちょっとね、この影、曇ってきたっていうのは不安材料ではありますよねという話です。
で、一方で個別で見ていくと、面白い動きをしたものがあります。例えば太陽有電ですね。AI人工知能関連なのは間違いないんだけど、太陽有電ってかつてから割高とか言われてたわけですよ。
で、最近はちょっとね、冴えなかったわけですよね。
で、そこでお値打ち銘柄としてね、拾おうとする動きがあったというところですね。これがどれくらい、本気でロングタームでホールドして売るぞっていう投資家がいるのかわからないんですけども、下がりすぎっていう
ところが一つポイントだから、長期的な話になるとまた見方が変わってくるんじゃないのかなと思います。
で、ロームの株価が15%ですというところで、市場予想上回ったんですよ。決算は強かったとしても、だから期待が上がりすぎるとやっぱり怖いなと。
5486円を10月7日に続けて今2554円ですからね。
で、任天堂も株価急反落。ここも営業利益伸びてるんだけど予想に届かないというところで、これも予想先行だったなというのがあります。
一方で堅実なのが代金とかですよね。株価が3ヶ月ぶりに高めるというところで、非AIっていうところもありますけども、こういうところを上手くポートフォリオに組み込めるかどうかが問題っていうか課題なんだ
ろうね。
これを見通せたらすごい偏差値を持つ投資家にはなるんだろうけど、非常に難しい展開となっております。再建市場もAI株安が直撃しているというニュースが出てきておりまして、国内再建市場が4ヶ月ぶりの低水準で
あるというところなんですね。
これが政策にどう影響するかっていうところは一つあるだろうけど、これまで高市政権の財政スタンスとか、物価のこととか色々あったんだけど、急にこれもまた方向が変わるようなイベントで。
09:11
これがちょっと面白いのは株高だったわけですよ。2025年6年っていうのは。そこで政策とかが織り込まれていると、ETFの売りだってそうですよ。
日銀の。そこで決まったことの辻褄が合わなくなるストーリーっていうところがちょっと怖かったりしますよね。持ち直してくれるのが一番なんですけどね。
それで韓国でさっきも言った通り7ヶ月ぶり休めですからね。サーキットブレーカーが発動されたというところで、韓国のトレーダーは血まなこになって挽回しようかと思っているんじゃないのかなと思いますけども。
一方でね、金融海運で韓国売られてるんだけど、通信株は上げていると。ネイバー、カカオも高いということなんで、ここでもちゃんと踏み止まった企業がいるわけね。
AIっていうところで、もし津波が来てもそこをうまく組み込められるかっていうのが今回の課題ですよね。通信とかそういうところはAIの恩恵を受けつつ、うまく非AIとしても立ち回れるっていうのがあるけど、
設備投資とかやってるとなると、これまた金利の影響とか受けちゃうから一概には言えないんですけどね。難しいところがあります。
そしてじゃあ香港どうなのかっていうと、大引け6日ぶり反落、AI鶴橋銘が売りなんですよね。そこがね、なかなかやっぱりAIの影響を受けてるし、一方でここの香港で買ってる、上げているのはテンセントやアリババ
が下げたんだ。
で一方でAI開発のミニマックスやジープもこれも下げてますね。で反面石油電力は上げたっていうところです。やっぱりその根本の経済活動や普通の生活に関わる石油電力っていうところが最後の砦みたいにはなって
いるわけですよね。
スポーツ用品のリーニングが5%高で終えたっていうところなんで、この非AIでプラス特別配当っていうところで経営陣を含めてどう出るかっていうところが一つ課題として言えるんじゃないのかなと思います。
12:09
結論として言うならばきちんとこういうショックが起こったとしても耐えられるようなポートフォールようにしときましょうという話です。ぜひ参考にしてみてください。ではまた。