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やっほー真矢でーす。今日はですね、夕方の4時半ぐらいに今、歩きながら配信させていただいてます。
最近はですね、この時間に喋るのが一番いいですね。もうなんといっても夕日でね、雲がピンクに染まってめっちゃ綺麗なんですよ。
ぜひ皆様この時間にお散歩してください。はい、でね、今日は久しぶりにこの後走ろうと思ってます。
配信した後ですね、そのまま走ります。いつもですね、歩きなので結構分厚いコートを着ちゃってるんですが、もうちょっと寒いですけど、あえてね、
普通にあの走れるような上着にしてやってきました。もうほんといつの間にかここ数ヶ月走ってなかったのでね、
レバレッジ商品の利点
ちょっと体力をつけていこうかと思います。 さて今日の本題ですが、
投資ね、もうすでに始めていらっしゃる方で、インデックス投資なんてめっちゃ知ってるよ、みたいな方もいらっしゃると思うんですけど、
そういう方でもですね、S&P500っていう米国全米株式ですね、アメリカの株にたくさん投資するような商品を選ばれている方もいらっしゃると思いますが、
その中でもですね、レバレッジが効いている商品にね、投資されている方がいたら要注意です。
今日ですね、投資相談にノリにちょっと行ってたんですけど、その話が出て、確かに私も同じ考えとかね、
あの、S&P500はこれからね、見え方上がりで成長していくと信じて投資するわけですが、であればですね、
例えばレバレッジ3倍のように、まあ普通の値動きの3倍、値動きしてくれた方が利益も3倍になるじゃーんって私も思っておりました。
はい、でもね、実際はそうじゃないんですね。
レバレッジ商品のメリットとしてはですね、買ってからずっと上がり続けた場合、
例えば今から利益が、株価っていうのかな、値段がプラス10%ってなった場合、レバレッジ3倍の商品であれば理論上でプラス30%、3倍の30%になるわけですよ。
このように基本上昇基調で言っている相場の時は、とても利益が一気に上がると。
あとは資金効率もいいですね。少ない元ででも、そういう3倍の値動きでやっているようなものなので、とても効率は良くはなります。
レバレッジ商品のリスク
はい、ただね、メリットはこんな感じなんですけど、それだけ聞いててはね、これから何十年かけて右肩上がりなんだったら、そっちにした方がいいんじゃないって思うと思うんですけど、
ここから大事なデメリットをお話させていただきますね。
まず一つね、長期で保有すると価値が下がりやすいんですね。
例えばですね、1日目に株価っていうのかな、商品の価格がマイナス10%、2日目にプラス10%の場合、普通のレバレッジの効いてないS&P500の価格はほぼ元に戻るんですね。
プラマイゼロとなるんですけど、レバレッジ商品はなんと元に戻らないんですね。
その理由はですね、毎日レバレッジをかけ直すっていう構造になってまして、詳しく言うとややこしいですが、イメージとしては上下を繰り返す相場では、上に行く時はいいんですけど、下に下がった時に結構じわじわと削られていくんですね、価値が。
なので、あんまり長期保有していると、いつの間にやら削られてますみたいな状態になります。
で、2つ目はですね、ゲラクジのダメージがめちゃめちゃエグいと、プラスの時はね、プラスになってすごい、プラス30%だって3倍のレバレッジだったら、プラス90%だとかなって、やったー、ファファってなるんですけど、逆にですね、
マイナス30%の場合で3倍だと、マイナス90%なんですね。ほぼほぼマイナスに近いみたいな感じなので、精神的にもきついし、そのマイナスになった時に握りしめておくっていうのがかなり難しいんですね。
マイナス90%までいったら、もう打てるみたいになっちゃう人も出てくると思うんですよね。
あと3つ目ですね。デメリット3つ目。マイナスになった後の回復にすごく時間がかかります。
マイナス50%になった場合、元に戻るには、じゃあプラス50になればいいじゃんって思うんですけど、いろいろと削られていってまして、だいたいプラス100%のリターンがないと元に戻れません。
あと例えばマイナス70%に価格が落ちた場合は、そこからプラス230%にならないと元に戻れないですね。レバレッジ商品は一度大きくやられると立ち直りにくいです。
最後のデメリットですね。金利とコストの影響を受けるというのがありまして、ちょっとここ細かい話なんですけど、先ものスワップっていうものを使っているので金利が高い局面では結構その金利を取られちゃうんですね。
かつ、しかもこの商品自体の信託報酬も普通の商品よりも高めということで、見えないコストは結構効いています。レバレッジ商品はですね、向いている人は基本的にはプロ以外お勧めしませんが、
相場短期間でもいいので、ここから何日間かずっと上昇だっていうのがわかるような人であればいいかもしれませんが、基本は相場上下ひっくり返しているので下がる可能性が高いんですけど、下がるっていうのをしなければだいぶ本当に利益が一気に増えるようなものでやっています。
誰もそんなの読めませんので、本当にお勧めしません。一般的に言われているS&P500普通のやつを買って放置と一緒って思って放置するとえらい目に合いますので、もしもうすでにレバレッジ商品投資してしまっているような人の場合、
まだ今だったら相場が結構上昇基調でそこまでマイナスになってはいないかなと思いますので、早いうちに損切りなり利格なりして手放すのをお勧めいたします。これからもしもちょっとした暴落きたらえらい慌てることになりますので、という感じですね。
私も手を出そうとしてしまってたんですけど、レバレッジ商品っていうのは見えないところですごくリスクがめちゃくちゃ高いものですので、ご注意ください。
はい、というわけで今日の話はおしまいです。ここまで聞いてくださってありがとうございました。ではこれから30分ぐらい走ります。行ってきます。じゃあまたねー。
